【時報記者張漢綺台北報導】台灣Panasonic新竹廠發生重大爆炸火警，市場預期將讓原已供不應求的銅箔基板供給更吃緊，美系外資看好台光電(2383)與台燿(6274)可望受惠，維持台光電與台燿「建議加碼」評等，不過受到台股持續探底影響，台光電及台燿早盤股價重挫跌停。

　台灣松下(Panasonic)多層材料(PIDMTW)新竹湖口廠4日凌晨發生重大爆炸火警，高達1萬多平方公尺廠區受波及，美系外資表示，根據我們的調查，該工廠月產能約為20萬張，主要生產M6/7系列及部分低端BT基板用銅箔基板，寸下在日本福島、大陸廣州和蘇州，以及泰國大城府（目前仍在興建中）也設有銅箔基板生產基地，其中，高階M7/8系列覆銅板主要在福島工廠生產，而大陸境內廠區則主要供應主流銅箔基板產品，由於高端銅箔基板供應持續緊張，松下正將產能向用於人工智慧(AI)領域的高端產品傾斜—特別是針對某家美國大型雲端服務商(Hyperscaler)的自研ASIC晶片需求，儘管新竹工廠的產能對松下集團整體而言佔比很小，但此次火災可能會加速這些產能調整進度，並可能導致部分客戶訂單在短期內轉向大陸和台灣的其他銅箔基板競爭對手。

　據了解，目前台光電在台灣月產能約60萬張~65萬張，主要生產M7/M8，以及少量的M6；至於台燿台灣廠月產能約85萬張。

　美系外資��期，台光電最可能獲得轉單，其次是台燿與大陸生益科技，維持台光電與台燿「建議加碼」評等。