（１）現象：Alphabet(GOOGL-US)公布第一季財報，營收達1,099億美元創歷史新高，其中生成式AI營收年增率高達800%。更關鍵的是，執行長Sundar Pichai宣布將改變策略，首度將自研AI晶片TPU直接運送至客戶資料中心。

（２）原因：Google雲端積壓訂單已膨脹至4,620億美元，受限於算力不足，Google必須加速自研晶片部署。此外，Gemini模型顯著提升搜尋廣告精準度，使其搜尋營收逆勢成長19%，並透過工程技術精進使AI回應成本大幅下降30%。

（３）影響：Google從雲端供應商轉向具備硬體輸出能力的晶片設計商，將大幅增加對台灣代工與封裝供應鏈的依賴。同時，Alphabet預計2026年前投入1,900億美元資本支出，將帶動全球AI伺服器與高效能運算(HPC)產業鏈進入爆發期。

（４）受影響股票：聯發科(2454)

台積電(2330)

欣興(3037)

金像電(2368)

台光電(2383)

英業達(2356)

廣達(2382)

鴻海(2317)

光聖(6442)

聯亞(3081)